[Kolom] Perbandingan menyeluruh antara kebijakan kendaraan listrik, subsidi, dan infrastruktur pengisian daya di lima negara besar Asia Tenggara — Tempat perusahaan Jepang kemungkinan besar akan berinvestasi

✅ Secara garis besar

• 🇹🇭 Thailand berada di bawah kebijakan "30@30" Paket EV 3.5 (2024–2027) memberlakukan subsidi pembelian hingga 100.000 baht dan persyaratan produksi dalam negeri sebesar dua (2026) 〜 tiga (2027) per mobil impor, yang dianggap sebagai ukuran daya tarik manufaktur paling terstruktur di Asia Tenggara.
• 🇮🇩 Indonesia Perpres 55/2019 + 79/2023 + Permenkeu 38/2023 Kami mengurangi PPN atas BEV penumpang dari 11% menjadi 1% dan sedang membangun rantai nilai EV hilir 〜 hulu yang dipersenjatai dengan sumber daya nikel.
• 🇲🇾 Malaysia CBU (impor kendaraan jadi) EV bebas bea akan berakhir pada Januari 2026 Kami telah membuat kemajuan signifikan menuju perlakuan istimewa untuk CKD (majelis lokal) (hingga akhir 2027).
• 🇻🇳 🇸🇬 Vietnam membebaskan biaya pendaftaran Diperpanjang kembali hingga akhir tahun 2030 (Dekrit 202/2026), Singapura tahun terakhir EEAI Seperti yang kita sambut ini, sistem kedua negara terbagi menjadi terang dan gelap.

Perkenalan

Kali ini, kita akan melihat kendaraan listrik (Kendaraan Listrik) dari lima negara besar Asia Tenggara: Malaysia, Indonesia, Singapura, Thailand, dan Vietnam. Berikut akan dijelaskan status regulasi "EV"), subsidi untuk perusahaan EV, subsidi untuk konsumen, dan status implementasi stasiun pengisian EV.

Sistem kendaraan listrik sangat cepat, dengan restrukturisasi besar-besaran pada kerangka kerja nasional pada akhir tahun 2025 dan awal tahun 2026.
Saya semakin banyak menerima konsultasi dari perusahaan-perusahaan Jepang yang menanyakan sektor mana di negara mana yang baik bagi mereka untuk berekspansi ke sektor kendaraan listrik di ASEAN, dan saya ingin mengakhiri artikel ini dengan menyebutkan tujuan investasi potensial saya.

Untuk memastikan keakuratan informasi, kami mengandalkan lembaga pemerintah di setiap negara dan sumber utama yang dapat diandalkan untuk organisasi, tetapi sistem berubah setiap hari, jadi ketika membuat keputusan investasi yang sebenarnya, kami akan sangat menghargai jika Anda dapat memeriksa dokumen resmi terbaru.

Perlakuan istimewa CBU Malaysia — berakhir, mengarah ke era CKD sebagai satu-satunya pilihan

Kerangka peraturan

Inti dari kebijakan EV Malaysia adalah Peta Jalan Transisi Energi Nasional (National Energy Transition Roadmap). Selanjutnya disebut sebagai "NETR") , Kebijakan Otomotif Nasional 2020 (National Automotive Policy). Selanjutnya disebut sebagai "NAP 2020") , Cetak Biru Mobilitas Karbon Rendah 2021–2030 (Cetak Biru Mobilitas Karbon Rendah. Selanjutnya disebut sebagai "LCMB") Diperkirakan terdiri dari tiga pilar.

NETR bertujuan untuk mendekarbonisasi sektor transportasi Pada tahun 2050, tingkat penetrasi EV akan menjadi 80% dan tingkat manufaktur EV lokal akan menjadi 90% Tujuannya ditetapkan (Sumber: MIDA ).
Kementerian Investasi, Perdagangan dan Industri (Kementerian Investasi, Perdagangan dan Industri) bertanggung jawab atas hal ini. Selanjutnya "MITI"), dan di bawahnya Satuan Tugas EV Nasional (NEVTF) and Komite Pengarah EV Nasional (NEVSC) Tampaknya sudah terpasang.

Insentif untuk bisnis

Perusahaan yang merakit dan memproduksi EEV (Energy Efficient Vehicles) terhadap pendapatan menurut undang-undang (statutory income) pembebasan pajak penghasilan badan 70% atau 100% selama 5 atau 10 tahun Dipercaya bahwa ada sistem di tempat untuk menerima tawaran (Sumber: Investor ).

Perusahaan yang berinvestasi dalam layanan teknologi ramah lingkungan seperti pemasangan, pemeliharaan, dan perbaikan peralatan pengisian daya kendaraan listrik, serta pemeliharaan infrastruktur kendaraan listrik dan stasiun pengisian daya, dipersilakan untuk melakukannya Pembebasan pajak 70% untuk tiga tahun pertama beroperasi berlaku.
Selain itu, Tunjangan Pajak Investasi Hijau (GITA) juga menawarkan kredit pajak investasi 100% selama lima tahun (Sumber: MIDA ).

Insentif Konsumen dan Perubahan Besar pada tahun 2026

Tahun 2026 menandai titik balik besar.
Pembebasan bea masuk dan cukai untuk EV CBU (Completely Built-Up) akan berakhir pada 31 Desember 2025 (Sumber: paultan.org ).

Departemen Keuangan telah mengumumkan proyeksi pendapatannya untuk tahun 2026 sebesar RM 12,79 miliar, dengan alasan berakhirnya insentif kendaraan listrik sebagai salah satu faktor yang mendorong pertumbuhan pendapatan.

Struktur pajak baru untuk EV CBU mulai Januari 2026 akan berbeda tergantung pada apakah negara asal memiliki FTA (Perjanjian Perdagangan Bebas) dengan Malaysia Bea masuk 10 〜30%＋ Pajak cukai 10% Pajak layanan penjualan 10% , atau Bea masuk 5% ＋pajak cukai 10%＋ Pajak layanan penjualan 10% Kemungkinan salah satu dari yang berikut ini berlaku:

Prospek kenaikan harga dari orang dalam industri adalah sebagai berikut:

• Francis Lee, CEO Bermaz Auto (distributor Xpeng) Group. "Harga akan naik setidaknya 20〜30%." .
• Roslan Abdullah, COO GWM Malaysia (dilaporkan oleh Berita Harian). "Harga bisa naik hingga 100%." .

Di sisi lain, Insentif pajak untuk EV CKD (Completely Knocked-Down) akan berlanjut hingga akhir 2027 Itu akan dilakukan.
Proton telah meluncurkan pabrik EV khusus di Tanjong Malim, dan Perodua, Volvo, dan Mercedes-Benz diyakini sudah merakit EV di lokasi.

Konsumen juga memiliki insentif sebagai berikut:

• Ketika seorang individu menginstal, menyewa, atau membeli peralatan pengisian EV di rumah atau di tempat lain, atau ketika datang ke biaya kontrak untuk layanan pengisian, Pengurangan pajak penghasilan tahunan sebesar MYR 2.500 (Sampai 2027) (Sumber: Investor ).
• Untuk individu yang berpenghasilan hingga MYR 120.000 per tahun, diperlukan harga pembelian maksimum untuk sepeda motor listrik Pengembalian pajak MYR 2.400 (tahun pajak 2024) (Sumber: Investor ).

Mengisi status pembangunan infrastruktur

Pemerintah didasarkan pada LCMB 10.000 pengisi daya kendaraan listrik publik pada akhir tahun 2025 Tujuannya adalah untuk menginstal Suruhanjaya Tenaga (Komite Energi). Selanjutnya disebut sebagai "ST") Jumlah lisensi yang diumumkan per akhir November 2025 adalah 5.360 unit (AC 3.569 unit ＋ DC 1.791 unit) Itu tetap di sana.

Asosiasi Kendaraan Nol Emisi Malaysia (MyZEVA) Pencapaian 8.500 charger AC adalah Situasi akan jatuh ke kuartal ketiga 2026 (Sumber: paultan.org ).
Operator pengisian daya utama (Operator Titik Pengisian Daya). Selanjutnya disebut sebagai "CPO"), ChargEV, Gentari, JomCharge, Shell Recharge, dll. (Sumber: MIDA ).

ST akan memperpanjang periode peninjauan untuk Lisensi Sistem Pengisian Daya (EVCS) dari 60 hari sebelumnya 30 hari, pada dasarnya sekitar dua minggu Kami juga bekerja untuk merampingkan prosedur administrasi, seperti memperpendek waktu untuk (Sumber: paultan.org ).

Data Pasar

Jumlah registrasi EV di Malaysia pada Januari 〜 Agustus 2025 23.396 unit (63.4% meningkat dibandingkan periode yang sama tahun lalu) (Sumber: KedelaiCincau ), pada peringkat model kendaraan 2025, 8.677 Proton e.MAS 7s Mereka menduduki peringkat pertama, diikuti oleh BYD Sealion 7 (4.454 unit), Tesla Model Y (4.401 unit), dan BYD Atto 3 (Sumber: Automacha ).
Jumlah pendaftaran pada Januari 〜 Mei 2026 adalah 25.523 unit (Naik 83,99% tahun-ke-tahun) dan dikombinasikan dengan permintaan terburu-buru sebelum kenaikan pajak CBU, pertumbuhan tampaknya terus berlanjut (Sumber: KedelaiCincau ).

Indonesia — Integrasi rezim Perpres dan strategi nikel

Kerangka peraturan

Kebijakan percepatan EV Indonesia adalah Perintah Eksekutif 55/2019 (Perpres 55/2019) "Perintah Eksekutif Percepatan Program Angkutan Jalan Kendaraan Listrik Berbasis Baterai" Berdasarkan dan revisinya Perpres 79/2023 (Perpres 79/2023) , dan Peraturan Menteri Keuangan 38/2023 (PMK 38/2023) Ini dianggap sebagai inti dari praktek (Sumber: ICCT ).

Pemerintah Pada tahun 2030, perusahaan akan memproduksi 2,5 juta BEV (kendaraan listrik baterai) setiap tahunnya Dikatakan telah menetapkan tujuan ambisius (Sumber: ICCT ) (Nilai target bervariasi di seluruh literatur, jadi kami sarankan untuk memeriksa dengan nilai resmi pemerintah terbaru saat menerbitkan).

Persyaratan Pengadaan Lokal (TKDN)

Apa yang tidak dapat dihindari ketika membuat keputusan investasi TKDN (Tingkat Komponen Dalam Negeri, rasio bagian dalam negeri) Ini adalah persyaratan.
Di bidang EV 2019 〜 Lebih dari 35% pada tahun 2021, minimum 40% mulai tahun 2022 dan seterusnya diperlukan, dan jika tingkat ini tidak tercapai, penggunaan insentif tampaknya dibatasi (Sumber: Emerhub ).
Tingkat TKDN rencananya akan dinaikkan secara bertahap.

Insentif untuk bisnis

• Pengurangan dan pengecualian tarif impor bagi produsen asing yang berkomitmen terhadap produksi lokal.
• Pengurangan pajak penghasilan badan (sampai 15 tahun).
• Pembebasan PPN atas impor mesin.

Produsen besar seperti BYD, Wuling, Hyundai, dan VinFast telah mengumumkan investasi produksi lokal, dan Indonesia Pertumbuhan ekspor kendaraan listrik terbesar kedua di dunia dari Tiongkok pada tahun 2025 (Sumber: Ember ).

Insentif konsumen

• PPN atas BEV penumpang dikurangi dari standar 11% menjadi 1% (PMK 38/2023, untuk kendaraan di atas tingkat TKDN tertentu) (Sumber: ICCT ).
• Pembebasan Pajak Mewah (PPnBM) untuk BEV (Sumber: ICCT ).
• Subsidi pembelian sepeda motor listrik Rp 7.000.000/unit (Mulai tahun 2023). Namun, akan ditangguhkan pada awal 2025 Dijadwalkan dibuka kembali pada Juli 2026 (Sumber: Jakarta Globe ).

Mengisi status pembangunan infrastruktur

Dipimpin oleh perusahaan listrik milik negara PLN SPKLU (Stasiun Pengisian Kendaraan Listrik Umum, Stasiun Pengisian EV Umum) sedang berkembang.
2025〜 Selama musim transportasi liburan Tahun Baru pada tahun 2026, akan berada di area layanan di jalan raya utama 1.515 unit dikerahkan dalam keadaan siaga (ini adalah jumlah penyebaran jalan raya SA selama musim puncak, yang berbeda dari jumlah total yang dipasang secara nasional) (Sumber: Gaikindo ).
Pada Februari 2026, konsorsium yang dipimpin PLN akan membuka stasiun pengisian cepat yang disebut "Zora Signature" di provinsi Tangerang, Banten (Sumber: elektrive.com ).
Penyebaran SPKLU tampaknya dirancang di sekitar pengisian cepat DC (50〜150kW).

Data Pasar

Tingkat penetrasi pasar kendaraan listrik Indonesia (BEV ＋ PHEV) untuk kuartal kedua tahun 2025 adalah 15,2% Ini mencapai puncaknya, naik dari 10,1% pada Q1 2025 (Sumber: Sorotan Pasar ICCT ). Volume penjualan triwulanan Kira-kira 22.000 unit , EV stok kumulatif Lebih dari 100.000 unit (Sumber: Sorotan Pasar ICCT ).

Pangsa pasar sepeda listrik mencapai Q2 pada tahun 2024 Puncaknya di 1,4% , kemudian turun menjadi 0,6% di Q4.
Dampak penangguhan subsidi dapat dilihat dalam tren (Sumber: Sorotan Pasar ICCT ).

Singapura — 2030 Last Spurt dan EEAI Tahun Terakhir

Kerangka peraturan

Di Singapura Otoritas Transportasi Darat (Land Transport Authority). Selanjutnya disebut sebagai "LTA") bertanggung jawab dan memberikan garis waktu yang jelas untuk (Sumber: LTA ).

• Registrasi mobil penumpang diesel baru akan ditangguhkan mulai tahun 2025 .
• Mulai tahun 2030, semua registrasi kendaraan baru akan dibatasi pada kendaraan energi bersih (sel bahan bakar listrik, hibrida, dan hidrogen) .

UU Pengisian EV (EV Charging Act). Efektif Desember 2023) Berdasarkan hal ini, berikut ini tampaknya wajib (Sumber: Kementerian Transportasi ).

• Semua pengisi daya yang disediakan harus mematuhi standar keselamatan LTA dan disertifikasi serta didaftarkan.
• Penyedia layanan pengisian daya harus mendapatkan lisensi LTA dan mematuhi persyaratan seperti mempertahankan tingkat hunian, mengambil asuransi kewajiban, dan berbagi data.
• Bangunan baru dan direnovasi secara ekstensif diharuskan memiliki jumlah pengisi daya dan kapasitas listrik minimum.
• Persyaratan pemungutan suara untuk memasang pengisi daya di kondominium telah dikurangi menjadi 50%.

Standar teknis Singapore Standard 722 (SS 722) berlaku sejak 1 April 2026, menggantikan TR25 sebelumnya (Sumber: Kementerian Transportasi ).

Insentif Konsumen (Tahun Terakhir EEAI)

• Insentif Adopsi Dini EV (EEAI) . Untuk kendaraan listrik dan taksi lengkap yang baru didaftarkan Biaya Pendaftaran Tambahan (tambahan biaya pendaftaran). 45% rabat dari "ARF" di bawah) . Batas rabat mulai 1 Januari 2026 hingga 31 Desember 2026 adalah SGD 7,500 . EEAI akan dihapuskan mulai 1 Januari 2027 (Sumber: LTA ).
• Skema Emisi Kendaraan yang Ditingkatkan (VES) . Rabat Band A untuk mobil penumpang akan tersedia pada tahun 2026 SGD 22,500 , 2027 SGD 20,000 Secara bertahap akan dikurangi menjadi (Sumber: LTA ).
• Mobil penumpang listrik dan taksi Kurangi lantai ARF menjadi SGD 0 (Sumber: Kementerian Transportasi ).
• Untuk kendaraan komersial Skema Emisi Kendaraan Komersial (CVES) , untuk kendaraan besar Skema Nol Emisi Kendaraan Berat (HVZES) and Hibah Pengisi Daya Kendaraan Berat Listrik (EHVCG) Sepertinya itu disediakan (Sumber: Kementerian Transportasi ).

Mengisi status pembangunan infrastruktur

Pemerintah 60.000 unit pada tahun 2030 Tujuannya adalah untuk menciptakan (40.000 tempat parkir umum dan 20.000 properti pribadi).
30.500 unit per Maret 2026 diperkenalkan dan melebihi setengah (Sumber: Business Today ).

Badan Perumahan dan Pembangunan (Housing Development Agency) Selanjutnya disebut sebagai "HDB") Semua kompleks perumahan telah ditetapkan sebagai "EV Siap", dan titik pengisian daya telah dipasang di lebih dari 90% tempat parkir HDB. Setidaknya satu hub pengisian cepat di setiap kota HDB pada akhir tahun 2027 Kami berencana untuk menginstal (Sumber: Kementerian Transportasi ).

Untuk rumah pribadi yang tidak terpisah Hibah Pengisi Daya Umum EV akan dimulai pada Juli 2021, Hingga 31 Desember 2026, atau hingga 3.500 hibah diberikan Kami mensubsidi biaya pemasangan pengisi daya bersama (Sumber: Kementerian Transportasi ).

Bagian EV dari registrasi mobil baru pada Q1 2026 57,6% (45% untuk keseluruhan tahun 2025), dan EV sudah menjadi pasar yang dominan (Sumber: Business Today ).

Thailand — "30@30" policy and EV 3.5 package

Kerangka peraturan dan target "30@30"

Thailand Dewan Investasi (Komite Investasi) Selanjutnya disebut sebagai "BOI") and Badan Kebijakan Kendaraan Listrik Nasional (Komite Kebijakan EV). Selanjutnya disebut sebagai "EV Board") adalah inti, dan " kebijakan 30@30 Itu bertahan.
Ini adalah Pada tahun 2030, ZEV (Zero Emission Vehicles) akan menyumbang lebih dari 30% produk domestik bruto negara tersebut (725.000 mobil penumpang dan 675.000 sepeda motor) Tujuannya adalah (Sumber: BOI ).

Paket EV 3.5 (2024–2027)

BOI disetujui EV 3.5 adalah paket komprehensif empat tahun dari 2024 hingga 2027, menggantikan EV 3.0 (2022–2023) (Sumber: BOI ).

Subsidi pembelian konsumen untuk BEV penumpang Menurut komentar EY, (Sumber: EY ).

• Targetnya adalah BEV penumpang dengan harga 2 juta baht atau kurang dan dengan kapasitas baterai 10 kWh atau lebih.
• Kapasitas baterai kurang dari 10〜50kWh. 2024 THB 50,000, 2025 THB 35,000, 2026〜2027 THB 25,000 .
• Kapasitas baterai 50kWh atau lebih. 2024 THB 100,000, 2025 THB 75,000, 2026〜2027 THB 50,000 .
• Penerima subsidi. Importir BEV berada pada tahun 2024 〜 2025, dan perakit domestik berada pada tahun 2024 〜 2027.

Subsidi untuk pikap listrik dan sepeda motor listrik (khusus kendaraan rakitan dalam negeri) adalah sebagai berikut (Sumber: EY ).

• Pickup listrik (di bawah 2 juta baht, baterai 50kWh atau lebih, berat kendaraan 4.000kg atau kurang). THB 100.000 per kendaraan (2024 〜2027).
• Sepeda motor listrik (di bawah 150.000 baht, baterai 3kWh atau lebih). THB 10.000 per kendaraan (2024 〜2027).

Insentif pajak adalah sebagai berikut (Sumber: BOI , EY ).

• Tentang kendaraan listrik penumpang dengan harga di bawah 7 juta baht Cukai dikurangi dari 8% menjadi 2% .
• Untuk kendaraan listrik penumpang dengan harga di bawah 2 juta baht yang diimpor melalui CBU, hanya pada tahun 2024〜2025 Tarif impor diturunkan hingga 40% .
• Cukai untuk pickup listrik akan menjadi 0% pada 2024〜2025 dan 2% mulai 2026 dan seterusnya.
• Cukai sepeda motor listrik akan diturunkan dari 5% menjadi 1%.

Kewajiban produksi lokal (Produksi Offset) adalah fitur yang paling penting dari paket ini (Sumber: BOI ).

• Pada Desember 2026, dua CBU impor akan diproduksi di dalam negeri untuk setiap satu CBU impor (rasio 1:2).
• Pada Desember 2027, tiga CBU impor akan diproduksi di dalam negeri untuk setiap satu CBU impor (rasio 1:3).
• Lokalisasi komponen baterai akan dimulai pada tahun 2026 Ia adalah perlu (Sumber: EY ).

Mulai pertengahan tahun 2025, kendaraan listrik produksi dalam negeri Volume ekspor juga dapat diperhitungkan untuk memenuhi kewajiban Langkah-langkah mitigasi telah diperkenalkan (Sumber: Pengarahan ASEAN ).
Pembebasan pajak penghasilan badan untuk kasus bersertifikat BOI hingga delapan tahun, dengan perpanjangan tambahan yang mungkin tergantung pada kode aktivitas (Sumber: Pengarahan ASEAN ).

Mengisi status pembangunan infrastruktur

Cpo utama EV Station PluZ (PTT series) , Elex oleh EGAT (Perusahaan Pembangkit Listrik Thailand) , PEA VOLTA (Perusahaan Tenaga Listrik Lokal) , EA Di Mana Saja , SHARGE Tampaknya struktur tersebut dipimpin oleh perusahaan listrik dan minyak yang berafiliasi dengan pemerintah.
Status pemeliharaannya per Maret 2025 Lebih dari 3.700 stasiun dan 11.600 konektor (termasuk lebih dari 6.000 pengisian cepat DC) (Sumber: Pengarahan ASEAN ), dan dalam penghitungan pasar lainnya Sekitar 3.720 stasiun dan 11.622 unit Tingkat yang sama ditampilkan (Sumber: Layanan TDL ).

Data Pasar

Pendaftaran BEV baru pada Agustus 2025 11.486 unit (Sumber: Thai Enquirer ), Penjualan pada Januari 2026 tiga kali lebih tinggi dibandingkan bulan yang sama tahun lalu, dengan lebih dari 44.000 unit terjual (Sumber: Mineral Tolok Ukur ).
Dengan 15 perusahaan yang berpartisipasi dalam kebijakan EV 3, diyakini bahwa masuknya produsen Cina selain produsen Jepang yang ada semakin cepat (Sumber: BOI ).

Vietnam — VinFast dan pembebasan biaya pendaftaran diperpanjang pada tahun 2030

Kerangka peraturan

Kerangka kebijakan kendaraan listrik utama Vietnam disetujui oleh Perdana Menteri pada tahun 2022 Keputusan 876/QD-TTg "Rencana Aksi Transisi Energi Hijau dan Pengurangan Emisi Karbon dan Metana di Sektor Transportasi" (Sumber: Vietnam Briefing ).

Perubahan-perubahan dalam hukum-hukum bawahannya adalah sebagai berikut:

• SK 10/2022/ND-CP . BEV dibebaskan dari biaya pendaftaran sebesar 100% untuk tiga tahun pertama, dan dikurangi sebesar 50% untuk dua tahun ke depan (Sumber: Perdagangan.gov ).
• SK 51/2025/ND-CP (Diundangkan 1 Maret 2025). pembebasan 100% dari biaya pendaftaran BEV Hingga 28 Februari 2027 Ekstensi (Sumber: Vietnam Briefing ).
• SK 202/2026/ND-CP ( Diundangkan 8 Juni 2026, efektif 1 Maret 2027 ). pembebasan 100% dari biaya pendaftaran BEV Hingga 31 Desember 2030 Re-extension (Sumber: Vietnam News , Majalah Hukum Vietnam ).

Perpanjangan ini hingga 2030 akan memberikan produsen mobil asing dengan prediktabilitas kebijakan jangka panjang dan kemungkinan penting dalam menarik FDI (Sumber: Majalah Hukum Vietnam ).

Insentif konsumen

• pembebasan 100% dari biaya pendaftaran (Sampai 31 Desember 2030, SK 202/2026) (Sumber: Vietnam News ).
• Pajak konsumsi khusus untuk BEV dengan 9 penumpang atau kurang dikurangi menjadi 3% (Sampai 28 Februari 2027. Diperkirakan akan naik menjadi 11% setelahnya). Kendaraan mesin pembakaran internal dalam kategori ini dikenakan pajak sebesar 35〜150% tergantung pada perpindahannya, sehingga perlakuan istimewa dianggap sangat besar (Sumber: Tilleke & Gibbins ).

Kementerian Keuangan juga menawarkan insentif pajak konsumsi khusus Usulan perpanjangan hingga tahun 2030 Perusahaan telah membuat publik ini, dan perkembangan masa depan akan diawasi secara ketat (Sumber: Vietnam News ).

Insentif untuk bisnis

Berikut ini tersedia untuk investor di EV manufaktur (Sumber: Tilleke & Gibbins ).

• Insentif pajak penghasilan badan (tarif pajak rendah, tax holiday, pengurangan pajak).
• Pembebasan bea masuk atas impor yang dimaksudkan untuk pembuatan atau pembuatan aset tetap.
• Pembebasan atau pengurangan biaya penggunaan lahan, sewa tanah, dan pajak penggunaan lahan.
• Depresiasi dipercepat.
• Tarif listrik preferensial untuk stasiun pengisian umum.

Surat Resmi No. 8685/VPCP-CN (2024) telah memperjelas perluasan infrastruktur pengisian dan pengembangan standar teknis nasional sebagai kebijakan pemerintah (Sumber: Tilleke & Gibbins ).

Infrastruktur Pengisian Daya — Kesuksesan V-Green

Pendiri Vingroup Pham Nhat Vuong telah memisahkan diri dari VinFast V-Green Global Charging Station Development JSC sedang memimpin jalan.

• Pada akhir tahun 2025, perusahaan akan menyelesaikan rencana pengembangan 150.000 port pengisian daya untuk mobil penumpang dan sepeda motor (Sumber: VIR ).
• Maret 2026, Tambahan US$400 juta (VND 10 triliun) akan diinvestasikan, dan 99 hub pengisian ultra cepat akan dikembangkan di 34 provinsi pada tahun 2026 Mengumumkan rencana untuk melakukannya (Sumber: VIR ). Setiap hub tampaknya dilengkapi dengan hingga 100 pengisi daya cepat 150kW, memastikan jangkauan yang setara dengan pengisian penuh dalam 15 menit.
• Hub ini 100% energi terbarukan (angin dan matahari) dan diproduksi oleh VinFast Sistem Penyimpanan Energi Baterai (BESS) Idenya adalah untuk menyimpan dan memasok listrik ke (Sumber: VIR ).
• 500.000 port pengisian daya secara nasional pada tahun 2028 Tujuannya adalah untuk mengembangkan (Sumber: VIR ).

Singapura lainnya Charge+ bermitra dengan Porsche untuk mengembangkan jaringan pengisian daya sepanjang 1.700 km antara Hanoi dan Ho Chi Minh City, dan Ambil Vietnam Kami juga bekerja sama dengan (Sumber: VIR ).

Data Pasar

VinCepat 175.099 kendaraan listrik dikirim di Vietnam pada tahun 2025 Desember memecahkan rekor penjualan bulanan tertinggi dalam sejarah Vietnam dengan 27.649 unit terjual dalam satu bulan (Sumber: VinCepat ).
VinFast menempati peringkat pertama dalam penjualan di Vietnam selama 15 bulan berturut-turut Dengan model, ada 44.585 VF 3, 43.913 VF 5, dan 23.291 VF 6 (Sumber: VinCepat ).
Pangsa pasar sepanjang tahun 2025 Kira 36% Diperkirakan bahwa itu adalah merek tunggal terkemuka di pasar otomotif Vietnam (Sumber: technode ).

VinCepat Kami mengoperasikan 400 bengkel layanan dan lebih dari 150.000 pelabuhan pengisian daya di 34 provinsi dan kota Tampaknya grup Vingroup bertanggung jawab untuk kedua layanan purna jual dan infrastruktur pengisian (Sumber: VinCepat ).

Ringkasan perbandingan antara 5 negara

Tujuan investasi EV untuk perusahaan Jepang — Proposal saya

Kami sekarang telah mengatur sistem masing-masing negara, tetapi sekarang kami akan melihat negara dan sektor mana yang dianggap menjanjikan ketika perusahaan Jepang mempertimbangkan investasi terkait EV.
Saya akan merangkum hal berikut menurut saya.

Pembuatan kendaraan: Thailand (mobil penumpang dan pickup listrik)

Thailand dipengaruhi oleh faktor gabungan berikut: Ini tetap menjadi tujuan investasi utama untuk pembuatan kendaraan jadi Itulah yang tampaknya.

• BOI EV 3.5 Pembebasan pajak penghasilan badan sampai dengan 8 tahun dan pembebasan bea masuk mesin.
• Tujuan nasional yang jelas dan stabilitas kebijakan jangka panjang untuk kebijakan "30@30".
• Basis pemasok suku cadang otomotif yang ada (pusat manufaktur otomotif terbesar ASEAN).
• Unit ekspor juga dapat diperhitungkan dalam kewajiban produksi lokal Sistem ini sangat menguntungkan bagi basis ekspor di ASEAN, Australia, dan Eropa.
• Fakta bahwa subsidi tersedia untuk pickup listrik tampaknya menjadi afinitas yang kuat dengan bidang-bidang yang menjadi keunggulan pabrikan Jepang.

Di sisi lain, pabrikan China (BYD, Great Wall, SAIC) dan pabrikan Taiwan sudah melakukan investasi aktif, jadi jika mereka terlambat memasuki pasar, kemungkinan besar merancang strategi diferensiasi akan menjadi penting.

Baterai dan bahan: Indonesia (hulu 〜 tengah)

Indonesia Negara pemegang nikel terbesar di dunia Dengan demikian, kami memiliki posisi strategis yang memegang posisi kunci di hulu dalam rantai pasokan baterai.
Sementara persyaratan TKDN adalah penghalang, mereka juga dianggap sebagai target investasi yang menarik karena alasan berikut:

• Biaya pengadaan bahan baku yang unggul untuk nikel, kobalt, dll.
• Dengan mendirikan JV dengan mitra lokal, dimungkinkan untuk mencapai kedua persyaratan TKDN dan mendapatkan subsidi.
• Dalam integrasi rantai nilai yang dipimpin pemerintah (pertambangan → peleburan→ prekursor →cathode →cell→ pack), perusahaan Jepang, khususnya, Pembuatan paket sel baterai, sistem manajemen baterai (BMS), daur ulang Diyakini bahwa kita dapat menunjukkan keunggulan teknologi di bidang ini.
• Fakta bahwa Honda, Mitsubishi Motors, dan lainnya sudah memiliki pijakan di Indonesia juga bisa menjadi faktor positif dalam keputusan investasi.

Risiko termasuk peningkatan tajam dalam rasio TKDN, kekhawatiran tentang prediktabilitas kebijakan, dan kekhawatiran tentang konsistensi penegakan hukum.

Infrastruktur pengisian daya: Malaysia (pengisian cepat, fasilitas perumahan dan komersial)

Malaysia tertinggal dalam memenuhi target pengisi daya EV publiknya Pergeseran strategis dari "kuantitas ke kualitas" dilaporkan sedang terjadi (Sumber: Resesi ).
Di sisi lain, dapat dikatakan bahwa negara ini memiliki kesenjangan terbesar antara kebutuhan pasar dan penawaran.

• perlakuan istimewa CKD EV terus berlanjut (Hingga akhir 2027), penjualan EV domestik diperkirakan akan terus tumbuh.
• GITA menawarkan pembebasan pajak sebesar 70% untuk layanan teknologi ramah lingkungan selama tiga tahun.
• Kemungkinan akan ada ruang yang signifikan untuk memanfaatkan teknologi dan pencapaian operasional perusahaan Jepang (seperti e-Mobility Power dan Hitachi dari Tokyo Electric Power Company) baik di area pengisian cepat DC di sepanjang koridor jalan raya maupun pengisian daya AC untuk fasilitas komersial seperti pusat perbelanjaan.
• Juga akan layak untuk mempertimbangkan aliansi dengan CPO lokal seperti ChargEV atau Gentari, atau bahkan M & A.

Kendaraan komersial dan berat EV: Singapura

Meskipun Singapura memiliki ukuran pasar yang terbatas, Singapura dianggap berharga sebagai "eksperimen demonstrasi dan hub regional" bagi perusahaan Jepang dari perspektif berikut:

• HVZES (Skema Nol Emisi Kendaraan Berat) dan EHVCG (Electric Heavy Vehicle Charger Grant) menyediakan fasilitas subsidi khusus untuk elektrifikasi kendaraan besar.
• Ada rencana yang jelas untuk memiliki hub pengisian cepat di semua kota HDB pada akhir tahun 2027.
• Standar peraturan yang tinggi (seperti SS 722) dan lingkungan bisnis berbahasa Inggris dapat berfungsi sebagai batu loncatan untuk ekspor teknologi ke negara-negara ASEAN.
• Setelah EEAI berakhir (2027〜, ada risiko stagnasi di pasar EV konsumen Kendaraan komersial dan berat dan infrastruktur pengisian B2B, bukan mobil penumpang pribadi Sebuah strategi yang berfokus pada hal ini tampaknya realistis.

Sepeda motor listrik dan pengiriman listrik: Vietnam (tetapi waspadalah terhadap risiko yang bersaing)

Vietnam berada di tengah-tengah oligopoli VinFast Persaingan langsung dalam kendaraan listrik roda empat penumpang sangatlah ketat Itulah yang tampaknya.
Di sisi lain, bidang-bidang berikut memiliki potensi:

• Motor listrik. Diproduksi secara lokal menggunakan kehadiran Yamaha dan Honda yang sudah ada.
• Kendaraan pengiriman listrik (Pengiriman Mil Terakhir). Saluran B2B seperti kemitraan Grab Vietnam adalah yang paling populer.
• Stasiun Penggantian Baterai (Battery Swap) . V-Green juga direncanakan akan diluncurkan, tetapi diperkirakan ada ruang bagi banyak pemain untuk hidup berdampingan di daerah perkotaan dan pedesaan.
• Pasokan ke VinFast sebagai pemasok suku cadang.

Perpanjangan pembebasan biaya pendaftaran sampai dengan tahun 2030 dengan SK 202/2026 Ini adalah sinyal utama yang membuatnya lebih mudah untuk meramalkan laba atas investasi jangka panjang, dan kami percaya bahwa pertimbangan strategis efektif ketika peluang ini disita (Sumber: Majalah Hukum Vietnam ).

Peringkat keseluruhan (hanya pendapat saya)

Ketika dipecah berdasarkan sektor dan negara, kami percaya bahwa prioritas investasi perusahaan Jepang adalah sebagai berikut:

1. Thailand×Pembuatan dan suku cadang mobil yang telah selesai . Stabilitas jangka menengah hingga panjang dan kemampuan basis ekspor.
2. Indonesia ×Battery Upper and Middle Ages . Keuntungan sumber daya dan kemungkinan dukungan TKDN dapat mengubah hambatan untuk masuk ke dalam kekuatan.
3. Malaysia × Infrastruktur Pengisian Daya . Pasar kesenjangan, insentif pajak, dan kedekatan dengan teknologi Jepang.
4. Singapura × EV komersial dan besar . Poin bukti aktual, transparansi sistem hukum.
5. Vietnam ×Sepeda motor listrik dan pasokan suku cadang . Area harus dipilih yang menghindari risiko yang bersaing.

ringkasan

Kebijakan EV dari lima negara Asia Tenggara adalah Dari "fase promosi dengan subsidi seragam" hingga "fase pemilihan dan pematangan sistem" Dipercaya bahwa kita sedang dalam proses transisi ke hal ini.

• Kewajiban EV 3.5 dan produksi lokal Thailand, TKDN Indonesia, dan berakhirnya perlakuan istimewa CBU di Malaysia semuanya "Beralih dari ketergantungan impor ke membangun rantai nilai domestik" Ini adalah sinyal yang jelas.
• Berakhirnya EEAI di Singapura dan perpanjangannya melalui Keputusan 202/2026 di Vietnam hingga tahun 2030 " Strategi Keluar untuk Subsidi " Hal ini tampaknya menggambarkan pendekatan kontras yang diambil oleh berbagai negara.
• Infrastruktur pengisian dibagi menjadi dua kategori: tidak memenuhi target (Malaysia), oligopolistik (Vietnam), dan mencapai hasil yang baik (Singapura).

Untuk perusahaan Jepang, "Di negara mana, di sektor mana, dan pada jam berapa" Saya mendapat kesan bahwa desainnya lebih penting dari sebelumnya.
Kami percaya bahwa penting untuk membuat keputusan investasi yang menentukan waktu perubahan kelembagaan melalui sumber-sumber primer di setiap negara dan berdialog dengan pemerintah daerah.